Kryptowaluta i technologia blockchain wprowadziły liczne innowacje w finansach i własności aktywów cyfrowych, NFT, grach i metaverse doświadczenia.
Wśród nich jedną z najbardziej znaczących innowacji kryptowalutowych jest m.in. finansowanie zdecentralizowane (DeFi), która wykorzystuje technologię blockchain, aby zapewnić użytkownikom łatwo dostępne usługi finansowe bez biurokracji i powolnego czasu przetwarzania.
W tym przewodniku porównamy tradycyjny z zdecentralizowanym systemem finansowym i przyjrzymy się niektórym wiodącym projektom DeFi.
Jak działają tradycyjne finanse?
Tradycyjny system finansowy opiera się na walutach fiat, rządach i bankach, które są połączone prawami zapewniającymi sprawne funkcjonowanie gospodarki fiat.
Waluty fiat to wszystkie tradycyjne lub będące prawnym środkiem płatniczym waluty emitowane przez rządy i banki centralne. Na przykład, dolar amerykański jest oficjalną walutą w USA i najpopularniejsza waluta świata. Osoby i firmy na całym świecie uznają dolara amerykańskiego za legalną walutę, ponieważ jego wartość jest wspierana przez renomowane instytucje finansowe, takie jak rząd USA i bank centralny USA.
Oznacza to, że nie można po prostu wydrukować własnych papierowych pieniędzy i nadać im wartości. Mogą to robić tylko rządy i banki centralne.
To z kolei pokazuje, jak system fiat jest silnie scentralizowany i kontrolowany przez instytucje finansowe. Musisz przestrzegać zasad bankowości i posiadać konto bankowe, jeśli chcesz akceptować transakcje pieniężne lub samemu je wysyłać.
Posiadanie banków jako pośredników ogranicza kontrolę, jaką masz nad swoimi pieniędzmi, ponieważ mogą one zamrozić twoje aktywa lub pokazać twoje saldo agencjom rządowym w przypadku podejrzenia. Co więcej, banki korzystają ze scentralizowanych systemów elektronicznych, więc jeśli komuś uda się włamać na serwer banku, może dostać w swoje ręce mnóstwo danych o użytkownikach.
Jeśli chodzi o operacje finansowe, takie jak przelewanie pieniędzy, tradycyjny system finansowy jest bardzo złożony i powolny. Przelew pieniędzy z jednego konta bankowego na drugie wymaga od użytkowników wypełnienia formularzy i może trwać od kilku godzin do kilku dni.
Nawet realizacja płatności kartą bankową może trwać do dwóch dni. Bardziej złożone operacje, takie jak duże, transgraniczne płatności biznesowe, wymagają wielu formalności i mogą trwać cały tydzień z powodu zaangażowania wielu banków.
Nie wspominając o zaciąganiu pożyczek, które mogą trwać tygodniami ze względu na obszerne wymagania dotyczące dokumentacji. Użytkownicy muszą dostarczyć wszelkiego rodzaju dokumenty, aby uzyskać zatwierdzenie pożyczki, takie jak szczegóły dotyczące zatrudnienia i dowodu dochodu.
Mimo licznych wad tradycyjny system finansowy jest przyjęty na całym świecie. Większość krajów świata używa walut fiat i gospodarki opartej na bankach. W przeciwieństwie do kryptowalut, waluta fiat jest akceptowana wszędzie, podczas gdy waluty cyfrowe mają jeszcze bardzo długą drogę do pokonania, zanim zakwestionują dominację TradFi.
Jak działają zdecentralizowane finanse?
Zdecentralizowane finanse (DeFi) wykorzystują technologię blockchain i kryptowaluty, aby zapewnić użytkownikom wszystkie usługi tradycyjnych finansów, wraz z różnymi nowymi, wyłącznymi dla blockchaina funkcjami finansowymi.
Sieci blockchain są zdecentralizowane i umożliwiają użytkownikom przenoszenie aktywów w postaci kryptowalut między wirtualnymi adresami blockchain. Kryptowaluty nie wymagają od użytkowników podawania danych osobowych. Wszystko, co musisz mieć, to portfel kryptowalutowy do przechowywania i zarządzania portfelem aktywów.
Waluty cyfrowe dają użytkownikom dużo wyższy stopień prywatności w porównaniu do banków i tradycyjnych finansów. Każdy może zainicjować transakcję kryptowalutową, niezależnie od ilości środków, o których mowa, i jest brak formalności.
Również transakcje kryptowalutowe przekraczają granice państw, ponieważ nie są przywiązane do lokalnych systemów finansowych. Użytkownicy i firmy mogą przesyłać fundusze na całym świecie w ciągu kilku sekund za pośrednictwem szybkiego blockchaina. Nie ma biurokracji i czas przetwarzania jest znacznie szybszy w porównaniu do tradycyjnych finansów.
Użytkownicy dostają się do prawdziwego posiadania swoich aktywów z kryptowalutą, ponieważ kiedy przechowujesz aktywa w portfelu nie-powierniczym, jesteś jedyną osobą mającą dostęp do swoich funduszy. Zdecentralizowane finanse umożliwiają użytkownikom przeprowadzanie szerokiego zakresu operacji finansowych za pomocą ich walut cyfrowych.
Niektóre projekty DeFi są zdecentralizowane giełdy kryptowalut które pozwalają użytkownikom szybko handlować kryptowalutami ze sobą, podczas gdy giełda tylko ułatwia połączenie między handlowcami.
Protokoły płynności DeFi nagradzają użytkowników za udział w pulach płynności. Protokoły pożyczkowe Stablecoin umożliwiają użytkownikom pożyczanie stablecoins poprzez zdeponowanie zabezpieczenia kryptowalutowego za pomocą zaledwie kilku kliknięć. Platformy stakingowe zapewniają użytkownikom liczne opcje kryptowalutowe, w których użytkownicy zarabiają część opłat transakcyjnych z puli stakingowej.
Platformy DeFi nie mają pojedynczych punktów awarii jak scentralizowane sieci bankowe, a w przypadku, gdy ktoś zhakuje kilka węzłów blockchain, nadal nie będzie w stanie ukraść środków użytkownika.
Globalny rynek kryptowalut szybko rośnie, a w 2022 r. ponad 320 mln osób korzystających z kryptowalut. W związku z tym, rynek DeFi również rośnie dzięki szerokiej gamie szybkich, przystępnych i skutecznych funkcji finansowych, które oferuje użytkownikom.
Projekty Top DeFi
Rynek kryptowalut jest niezwykle zatłoczony, z ponad 20.000 projektów, ale większość z nich nie osiągnie sukcesu pod względem użyteczności, market cap i masowej adopcji.
Jednak kilkaset topowych projektów oferuje użytkownikom cenne innowacje i funkcje. Przyjrzyjmy się kilku topowym projektom DeFi na rynku, wg. CoinMarketCap.
UniSwap
UniSwap (UNI) jest największą zdecentralizowaną platformą wymiany kryptowalut na rynku, ale jest też czymś więcej niż tylko giełdą. Platforma jest wielofunkcyjnym protokołem DeFi skoncentrowanym na. Ethereum (ETH) blockchain.
Użytkownicy mogą handlować szeroką gamą ERC-20 Ethereum opartych na token, a także aktywów zbudowanych na sieciach kompatybilnych z Ethereum Virtual Machine (EVM), takich jak Arbitrum, Polygon (MATIC), optymizm (OP) oraz Celo (CELO).
Jedną z kluczowych cech UniSwap jest pula płynności platformy, ponieważ są to jedne z największych puli płynności na rynku kryptowalut. UniSwap używa zautomatyzowanego rynku producent (AMM) oprogramowanie do łączenia kupujących i sprzedających przy zachowaniu optymalnych poziomów płynności poprzez nagradzanie dostawców płynności częścią opłat transakcyjnych platformy.
W przeciwieństwie do scentralizowanych giełd, handlowcy mogą korzystać z UniSwap po prostu podłączając swój portfel kryptowalutowy do platformy bez procesu rejestracji lub protokołu Know Your Customer (KYC).
Platforma posiada swój natywny UNI token, który jest używany jako token zarządzania platformy, ale użytkownicy mogą również płacić opłaty transakcyjne z nim.
Aave
Aave (AAVE) to bardzo przydatny protokół DeFi przeznaczony do udzielania i pożyczania kryptowalut. Użytkownicy zainteresowani zarabianiem odsetek mogą wybrać pulę płynności, aby zdeponować określone kryptowaluty. Aave następnie pożycza tę kryptowalutę kredytobiorcom, którzy muszą dostarczyć inne kryptowaluty jako zabezpieczenie, aby pożyczyć aktywa z platformy.
Aave jest jednym z największych protokołów DeFi pod względem kapitalizacji rynkowej i całkowitej wartości zablokowanej (TVL). TVL reprezentuje ilość kryptowalut zdeponowanych przez użytkowników w skarbcu protokołu DeFi (tj. Jego puli płynności).
Użytkownicy mogą pożyczać lub pożyczać ponad 20 walut cyfrowych na Aave. Platforma specjalizuje się w Ethereum i stabilnychcoins, takich jak np. Binance USD (BUSD), Dai (DAI), Tether (USDT), Pax Dolar (PUSD), True USD (TUSD), USD Coin (USDC), Gemini Dollar (GUSD), LUSD Stablecoin (LUSD) oraz Synth SUSD (sUSD).
Dodatkowo Aave obsługuje różne zmienne kryptowaluty, np. Krzywa DAO (CRV), Chainlink (LINK), UNI, Wrapped Bitcoin (WBTC), oraz kilka dodatkowych altcoins.
Ponieważ Aave jest protokołem DeFi, społeczność rządzi platformą poprzez głosowanie na propozycje. Im więcej AAVE token posiadasz, tym większą masz siłę głosu.
THORChain
THORChain (RUNE) to sieć płynności cross-chain, która pozwala użytkownikom wymieniać aktywa na różnych blockchainach, zachowując swoje kryptowaluty w portfelu.
THORChain nie przejmuje opieki nad Twoimi coins podczas gdy mostkujesz je z jednego blockchaina na drugi. Protokół nie jest nastawiony na zysk. Zamiast tego działa jako narzędzie do zapewnienia społeczności kryptowalutowej z łatwymi wymianami cross-chain. Wszystkie opłaty na THORChain są rozdzielane między dostawców płynności.
Użytkownicy mogą łączyć się z THORChain za pośrednictwem różnych portfeli i platform kryptowalutowych, takich jak ShapeShift, Asgardex, Brokkr, Skip, THORSwap, THORWallet i inne. Transakcje na THORChain są opłacane za pomocą RUNE tokens, więc użytkownicy muszą połączyć się z platformą za pomocą portfela, który obsługuje RUNE.
Użytkownicy mogą wymieniać się aktywami zbudowanymi na Avalanche (AVAX), Binance Chain (BSC), Ethereum, Bitcoin (BTC), Litecoin (LTC), Dogecoin (DOGE), oraz Kosmos (ATOM) sieci. Dodatkowo THORChain ma różne pule płynności, które nagradzają dostawców płynności rocznym procentowym zyskiem (APY) za dostarczanie płynności. Nagrody są wypłacane w RUNE tokens.
1-calowy Sieć
1-calowy Sieć (1INCH) to popularna, wielofunkcyjna platforma DeFi, która zapewnia użytkownikom wszystko, od zdecentralizowanego handlu kryptowalutami po staking i pule płynności.
Podstawową cechą 1Inch jest jego sekcja agregatora DEX, która pozwala użytkownikom wymieniać różne aktywa, wyciągając płynność z wielu źródeł. Zamiast tylko dostarczać użytkownikom opcje handlowe z jednego źródła, 1Inch przeszukuje różne zdecentralizowane giełdy, aby znaleźć najlepsze rozwiązanie dla twojego handlu.
1Inch łączy się z ponad 240 źródłami płynności na różnych blockchainach, w tym Ethereum, Binance Chain, AVAX, MATIC, OP, Fantom (FTM) i innych sieci.
Jeśli chodzi o pule płynności, 1Inch ma ponad 300 aktywnych puli płynności, co jest jednym z najszerszych wyborów wśród platform DeFi. Użytkownicy mogą zapewnić płynność dla wielu kryptowalut i zarobić nagrody dla dostawców płynności w 1INCH, ETH i kryptosach, dla których zapewniają płynność.
Użytkownicy mają również do dyspozycji dziewięć mostów blockchain, co jest bardzo przydatne do przenoszenia aktywów między różnymi blockchainami. Do mostów blockchain należą AVAX, MATIC, Binance Chain, OP, Arbitrum, Gnosis, Aurora, Klaytn (KLAY), oraz FTM.
Dodatkowo użytkownicy mogą nawet kupić kryptowalutę za walutę fiat na 1Inch za pomocą bramki płatniczej MoonPay fiat-to-crypto. Usługa dostarcza krypto bezpośrednio do portfela użytkownika.
Lido DAO
Lido DAO jest jednym z wiodących protokołów liquid staking Ethereum na rynku. Chociaż Lido skupiło się na Ethereum podczas swoich wczesnych dni, deweloperzy i społeczność postanowili w pewnym momencie wprowadzić opcje stakowania dla kilku dodatkowych popularnych blockchainów. Dzisiaj, oprócz ETH, użytkownicy mogą również stawiać Solana (SOL), Polygon (MATIC), Kusama (KSM), oraz Polkadot (DOT).
Kiedy stawiasz niektóre z tych kryptowalut na Lido, otrzymujesz tokens w zamian za swój depozyt. Te tokens gromadzą nagrody za staking w czasie i możesz je wykorzystać na innych platformach DeFi, aby zdobyć dodatkowe nagrody, zarabiając jednocześnie APY na Lido DAO. Termin liquid staking oznacza, że możesz zarządzać swoimi stakami tokens i wykorzystywać je na rynku kryptowalut, a jednocześnie stakować na Lido.
Użytkownicy mogą zdobyć dodatkowe nagrody i uczestniczyć w pulach płynności na różnych platformach, takich jak SushiSwap, Curve Finance, Aave i inne protokoły DeFi, ze stakami Lido tokens. Lido DAO wykorzystuje zdecentralizowany model zarządzania z licznymi węzłami sieci obsługiwanymi przez renomowane firmy kryptowalutowe, takie jak Blockscape, Codefi, Stakely i inne.
Curve Finance
Curve Finance jest jednym z najważniejszych protokołów DeFi na rynku. Jest to największa zdecentralizowana giełda stablecoin i obsługuje szeroki zakres puli płynności. Użytkownicy mogą wymienić kilka wiodących stabilnychcoins, takich jak Dai, USDT, USDC i innych, wraz z ETH, Frax, oraz rodzimej platformy CRV tokens.
Pule płynności Curve są kluczowym elementem platformy. Użytkownicy mogą zdeponować różne kryptowaluty, aby dodać płynność, a także zdeponować CRV token Curve Finance w zamian za token dostawcy płynności. Możesz zarabiać nagrody dostawcy płynności na Curve lub zdeponować swoje LP token na innej platformie, która specjalizuje się w dostarczaniu płynności Curve, np. Finanse wypukłe lub . Yearn Finance. Te dwie platformy oferują super wysokie APY na staking Krzywa płynność token.
Obie platformy stale konkurują o większy udział w puli płynności Curve, a ta rywalizacja jest popularnie znana jako Wojny krzywych.
Wniosek
DeFi jest jedną z kluczowych części rynku kryptowalut ze względu na szybkie i innowacyjne funkcje finansowe, które oferuje użytkownikom. Zamiast korzystać z powolnych, scentralizowanych systemów gotówki elektronicznej i banków, użytkownicy mają teraz możliwość wymiany aktywów, zarabiania odsetek lub zaciągania pożyczek za pomocą portfela kryptowalutowego i kilku kliknięć.
Na rynku istnieje mnóstwo sensownych projektów DeFi. Te opisane w tym przewodniku to tylko największe protokoły, które służą do zobrazowania różnorodności usług oferowanych przez platformy DeFi.