Έτσι, κάνατε το πρώτο σας βήμα στον κόσμο των κρυπτονομισμάτων. Καθώς μαθαίνετε περισσότερα για αυτόν τον κλάδο, θα συναντήσετε πολλές τεχνικές φράσεις και έννοιες που μπορεί να χρειάζονται διευκρινίσεις.
Ολίσθηση είναι ένα παράδειγμα της κάπως συγκεχυμένης γλώσσας της κρυπτογραφίας. Είναι ζωτικής σημασίας να καταλάβετε πώς λειτουργεί η ολίσθηση στην κρυπτογράφηση, καθώς έχει τη δυνατότητα να επηρεάσει σημαντικά τα κέρδη που αποκομίζετε από τις συναλλαγές σας. Αλλά δεν υπάρχει λόγος να ανησυχείτε γι' αυτό, αφού είμαστε εδώ για να απομυθοποιήσουμε αυτή την έννοια για εσάς και να την καταστήσουμε απολύτως σαφή.
Ορισμός της ολίσθησης στην κρυπτογράφηση
Οι επενδυτές αναμένουν να αγοράσουν διαφορετικά κρυπτονομίσματα στην ίδια τιμή (ή εκτίμηση) με την αρχική συμφωνία. Ωστόσο, η αναμενόμενη αξία ενός αντικειμένου σπάνια coincides με την πραγματική αξία στην οποία μπορείτε να κάνετε μια πώληση. Η σημαντική μεταβλητότητα της αγοράς κρυπτονομισμάτων προκαλεί αυτή τη διακύμανση των τιμών.
Η ολίσθηση μπορεί να οριστεί ως η διαφορά μεταξύ της αναμενόμενης τιμής ενός συμβολαίου και της τιμής spot στην οποία πραγματοποιείται στην πραγματικότητα η συναλλαγή.
Ακόμα και μια μικρή καθυστέρηση μεταξύ μιας αγοράς και του χρόνου επεξεργασίας της μπορεί να προκαλέσει αξιοσημείωτη μετατόπιση στην τιμολόγηση της αγοράς. Αυτές οι μετατοπίσεις μπορεί να προκύψουν από αύξηση ή μείωση της ρευστότητας, μετατόπιση της ισορροπίας μεταξύ της προσφοράς και της ζήτησης ενός ψηφιακού περιουσιακού στοιχείου ή ακόμη και από μια σημαντική είδηση που επηρεάζει την αγορά.
Τύποι ολίσθησης
Η ολίσθηση είναι ένα τακτικό φαινόμενο στις αγορές που χαρακτηρίζονται από υψηλά επίπεδα μεταβλητότητας των τιμών ή χαμηλά επίπεδα όγκου συναλλαγών. Οι θετικές και οι αρνητικές αποκλίσεις είναι οι δύο τύποι αποκλίσεων τιμών που μπορούν να εμφανιστούν.
Θετική ολίσθηση συμβαίνει όταν η πραγματική τιμή εκτέλεσης μιας εντολής αγοράς είναι χαμηλότερη από την αναμενόμενη τιμή για την εν λόγω συναλλαγή. Αυτό δίνει στους συναλλασσόμενους μια καλύτερη τιμή από αυτή που σχεδίαζαν να λάβουν όταν έδωσαν την εντολή αγοράς.
Ένα παράδειγμα αρνητική ολίσθηση είναι όταν μια παραγγελία αγοράς εκτελείται σε υψηλότερη τιμή από την αναμενόμενη, δίνοντας στον έμπορο μια λιγότερο ευνοϊκή τιμή σε σύγκριση με αυτή που ήλπιζε. Όταν πρόκειται για εντολές πώλησης, θα πρέπει να περιμένετε το αντίθετο.
Σε κάθε περίπτωση, η ανοχή ολίσθησης θα επηρεάσει την πραγματική τιμή που πληρώνετε κατά την αγορά ή την πώληση ενός ψηφιακού περιουσιακού στοιχείου.
Γιατί συμβαίνει ολίσθηση στα κρυπτογράμματα;
Όταν πρόκειται για τις αγορές κρυπτογράφησης, υπάρχουν μερικές πιθανές αιτίες ολίσθησης. Η κύρια αιτιολόγηση για την ολίσθηση είναι ότι αγορές κρυπτονομισμάτων είναι ακόμη νέες και αναπτυσσόμενες σε σύγκριση με τις παραδοσιακές κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων, όπως οι μετοχές και τα εμπορεύματα. Καθώς κινείται λιγότερο χρήμα, οι τιμές μπορεί να ταλαντεύονται άγρια και η ολίσθηση μπορεί να αυξηθεί.
Επιπλέον, οι αξίες στις αγορές κρυπτονομισμάτων συχνά αντιπροσωπεύονται σε νομίσματα fiat όπως το δολάριο ΗΠΑ ή το ευρώ, ένας άλλος παράγοντας που συμβάλλει στην ολίσθηση των τιμών σε αυτές τις αγορές. Ο παράγοντας αυτός υποδηλώνει ότι όταν η αγορά του πλαστικού χρήματος είναι ταραγμένη, αυτό μπορεί να οδηγήσει σε αύξηση της ολίσθησης στις αγορές κρυπτονομισμάτων.
Μόχλευση είναι ένας ακόμη παράγοντας που μπορεί να συμβάλει στην ολίσθηση στις αγορές κρυπτονομισμάτων. Η εκμετάλλευση της μόχλευσης μπορεί να ενισχύσει όχι μόνο τα κέρδη αλλά και τις απώλειες, γεγονός που μπορεί να οδηγήσει σε πιο αισθητές διακυμάνσεις των τιμών και υψηλότερους βαθμούς ολίσθησης.
Τέλος, αλλά όχι λιγότερο σημαντικό, πρέπει να συνυπολογίσουμε την ρευστότητα της αγοράς. Όταν ασχολείστε με κρυπτονομίσματα, η ρευστότητα της αγοράς είναι μία από τις βασικές πτυχές που μπορεί να επηρεάσουν την ολίσθηση. Όταν μιλάμε για μια αγορά με μεγάλη ρευστότητα, αναφερόμαστε σε μια αγορά όπου υπάρχουν πολυάριθμοι αγοραστές και πωλητές και όπου μπορούν να εκτελεστούν τεράστιες εντολές χωρίς να επηρεαστεί σημαντικά η τιμή.
Αντίθετα, η χαμηλή ρευστότητα σε μια αγορά υποδηλώνει ότι λιγότεροι αγοραστές και πωλητές ανταγωνίζονται για την εκτέλεση μιας συναλλαγής, καθιστώντας την πιο ευάλωτη σε διακυμάνσεις των τιμών που προκαλούνται από μεγάλες εντολές.
Η ολίσθηση είναι λιγότερο πιθανό να συμβεί όταν η αγορά κρυπτονομισμάτων είναι ενεργή και ρευστή. Αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι η "διαφορά προσφοράς-ζήτησης", η οποία αναφέρεται στο χάσμα μεταξύ της μέγιστης τιμής που είναι διατεθειμένος να καταβάλει ένας αγοραστής και της χαμηλότερης τιμής που είναι έτοιμος να λάβει ένας πωλητής, είναι πολύ μικρή. Ως αποτέλεσμα, οι μεγάλες παραγγελίες μπορούν να εκτελούνται με ελάχιστο αντίκτυπο στην τιμή της αγοράς.
Από την άλλη πλευρά, όταν η αγορά κρυπτονομισμάτων είναι λιγότερο ρευστή, δεν υπάρχουν τόσες πολλές εντολές στο βιβλίο εντολών, το χάσμα προσφοράς-ζήτησης είναι μεγαλύτερο και οι τεράστιες εντολές έχουν τη δυνατότητα να επηρεάσουν την τιμή, γεγονός που μπορεί να οδηγήσει σε ολίσθηση.
Τρόποι για να αποτρέψετε την ολίσθηση στο Crypto Trading
Όσοι συναλλάσσονται συχνά μπορεί να χάσουν σημαντικά χρήματα εάν υπάρχει υψηλή ολίσθηση. Είστε τυχεροί, καθώς υπάρχουν διάφοροι τρόποι με τους οποίους μπορείτε να αποφύγετε τις απώλειες ως αποτέλεσμα της σημαντικής διαφοράς μεταξύ των τιμών ενός περιουσιακού στοιχείου που διαπραγματεύεται.
Έλεγχος ανοχής ολίσθησης
Χρησιμοποιώντας τον έλεγχο ανοχής ολίσθησης, μπορείτε να περιορίσετε την ποσότητα της ολίσθησης που εμφανίζεται. Ορισμένες αγορές προσφέρουν αυτή τη λειτουργία. Αυτή η λειτουργικότητα σας επιτρέπει να εστιάζετε είτε σε θετική είτε σε αρνητική ολίσθηση στην απόδοση των συναλλαγών σας, δίνοντάς σας έτσι μεγαλύτερη δύναμη να την ελέγχετε.
Η ανοχή ολίσθησης μιας συναλλαγής αναφέρεται στη μέγιστη επιτρεπόμενη διαφορά μεταξύ της τιμής στην οποία εκτελέστηκε η εντολή και της τιμής στην οποία τοποθετήθηκε. Ένας επενδυτής που θέλει να αγοράσει $100 αξίας Bitcoin, για παράδειγμα, και έχει ανοχή ολίσθησης 0,50% μπορεί να καθορίσει ότι θέλει η εντολή του να εκτελεστεί μόνο εάν η πραγματική τιμή του Bitcoin είναι εντός $0,50 της τιμής-στόχου τους.
Όταν χρησιμοποιείτε μια ανοχή ολίσθησης, λέτε στον χρηματιστή σας ότι είστε διατεθειμένοι να δεχτείτε ένα ορισμένο ποσό κίνησης των τιμών που είναι διαφορετικό από αυτό που περιμένατε να έχει εκτελεστεί επιτυχώς η συναλλαγή σας.
Ως αποτέλεσμα, ο χρηματιστής θα εκτελέσει την εντολή σας με βάση τα κριτήρια που καθορίζετε. Σε περίπτωση που η τιμή της αγοράς κυμανθεί περισσότερο από το ποσό που έχετε καθορίσει, π.χ. 0,15%, το αίτημά σας θα ακυρωθεί. Αυτό γίνεται για να μεγιστοποιηθεί η πιθανότητα επιτυχίας της συναλλαγής σας.
Χρησιμοποιήστε εντολές ορίου αντί για εντολές αγοράς
Η ολίσθηση μπορεί να ελαχιστοποιηθεί ή να εξαλειφθεί εντελώς, εάν οι έμποροι αποφεύγουν την τοποθέτηση εντολών αγοράς και αντ' αυτού χρησιμοποιούν οριακές εντολές, η οποία απορρίπτει μια λιγότερο ευνοϊκή τιμή. Έτσι, ενώ χρησιμοποιείτε την πλατφόρμα συναλλαγών σας, τοποθετήστε οριακές εντολές αντί για εντολές αγοράς στην πλατφόρμα συναλλαγών σας, όπου αυτό είναι δυνατόν.
Η χρήση μιας εντολής ορίου για τη διεξαγωγή μιας συναλλαγής σημαίνει ότι δεν θα χρειάζεται να ανησυχείτε για τα σκαμπανεβάσματα της αγοράς και θα παραμείνετε επικεντρωμένοι στην εκτέλεση αγορών και πωλήσεων στη συμφωνημένη τιμή.
Με μια εντολή ορίου, μπορείτε να καθορίσετε την τιμή στην οποία θέλετε να αγοράσετε ή να πωλήσετε το περιουσιακό στοιχείο. Εάν η αγορά χτυπήσει την τιμή που έχετε καθορίσει ως όριο, η εντολή σας θα εκτελεστεί και το αντίστροφο. Η εντολή σας δεν θα εκτελεστεί εάν η αγορά δεν ανταποκρίνεται στην τιμή του ορίου σας.
Χρήση εντολών Stop-Loss
Η ολίσθηση μπορεί επίσης να μετριαστεί με τη χρήση ενός εντολή stop-loss, το οποίο είναι προαιρετικό χαρακτηριστικό σε ορισμένες πλατφόρμες συναλλαγών.
Στις συναλλαγές κρυπτονομισμάτων, το stop loss είναι μια εντολή που ενημερώνει τον χρηματιστή για την απόφαση του πελάτη να αποχωρήσει από την αγορά. Τοποθετώντας μια εντολή stop-loss, λέτε στον χρηματιστή σας να αποχωρήσει από μια συναλλαγή εάν η τιμή πέσει κάτω από την τιμή stop-loss που έχετε ορίσει, και το κάνει αυτόματα εάν η τιμή αυτή επιτευχθεί. Με αυτόν τον τρόπο, θα είστε προστατευμένοι από οικονομικές απώλειες σε περίπτωση μεγάλης απόκλισης της τιμής του περιουσιακού στοιχείου που διαπραγματεύεται. Στις περισσότερες από τις σημερινές καινοτόμες πλατφόρμες συναλλαγών, πρόκειται για μια αυτοματοποιημένη διαδικασία που ολοκληρώνεται σε σύντομο χρονικό διάστημα.
Η εντολή stop-loss πρέπει να οριστεί εκ των προτέρων και η πλατφόρμα συναλλαγών θα αναλάβει τα υπόλοιπα. Αυτό σας απαλλάσσει από τη συνεχή παρακολούθηση της χρηματιστηριακής αγοράς.
Επιπλέον, μια εντολή stop-loss σας επιτρέπει να προκαθορίσετε το επίπεδο του χρηματοοικονομικού κινδύνου που είστε διατεθειμένοι να αναλάβετε, καθιστώντας δυνατή την υπεύθυνη χρηματοοικονομική διαχείριση.
Συμπέρασμα
Μια ολίσθηση στην κρυπτογράφηση συμβαίνει όταν η πραγματική τιμή ενός συμβολαίου διαφέρει από την αναμενόμενη τιμή. Αυτό μπορεί να συμβεί ως αποτέλεσμα της μεταβλητότητας στην αγορά ή των καθυστερήσεων στην εκτέλεση του συμβολαίου. Θα πρέπει να αναμένονται υψηλότερες ολισθήσεις ως αποτέλεσμα της εξαιρετικής μεταβλητότητας που χαρακτηρίζει την αγορά κρυπτονομισμάτων, παράλληλα με τον αυξημένο κίνδυνο οικονομικής ζημίας.
Για να διατηρήσετε τις απώλειές σας στο ελάχιστο, είναι σημαντικό να υπολογίζετε την ολίσθηση σε κάθε συναλλαγή. Όπως είναι κατανοητό, αυτό μπορεί να είναι δύσκολο να γίνει όταν πρόκειται για κάτι τόσο ευμετάβλητο όσο τα κρυπτονομίσματα.
Ωστόσο, εάν γνωρίζετε τους μηχανισμούς που διέπουν τις διακυμάνσεις των τιμών και έχετε εφαρμόσει μέτρα για να μειώσετε την ευαισθησία σας στις ολισθήσεις στις συναλλαγές σας, μπορείτε να τις χρησιμοποιήσετε προς όφελός σας.