Децентрализация - один из важнейших столпов криптовалютного мира, поскольку она позволяет разработчикам строить горизонтально управляемые системы. DeFi платформы и протоколы, полностью контролируемые сообществами пользователей.
Вместо традиционных, сильно централизованных структур, наблюдаемых в компаниях TradFi, корпорациях и стартапах, криптоэнтузиасты становятся пионерами децентрализованных организационных моделей на основе блокчейна. Децентрализованная автономная организация (ДАО) является одной из таких организационных структур.
В этом руководстве мы узнаем, как технология блокчейн использует децентрализацию и что означает DAO. Мы также рассмотрим роль смарт-контрактов и нативных token в структурах DAO и проверим некоторые из ведущих DAO на криптосцене.
Роль технологии блокчейн в децентрализации
Технология блокчейн является основой криптовалют. Каждая криптовалюта использует сеть блокчейн для облегчения транзакций, размещения децентрализованных приложений (dApps) и предоставления пользователям публичных адресов для хранения родной криптовалюты блокчейна coins.
В отличие от банков с фиатной валютой, которые имеют закрытые, централизованные электронные банковские сети для осуществления платежей и хранения средств, наиболее популярные блокчейны являются децентрализованный.
Кроме частных блокчейнов, где компания, владеющая цепочкой, имеет эксклюзивный контроль над сетью, Публичные блокчейны имеют тысячи децентрализованных сетевых узлов, которые обрабатывают транзакции.
Самые крупные блокчейны на рынке - это публичные сети, такие как Ethereum (ETH), Solana (SOL), Cardano (ADA)и Avalanche (AVAX).
Ни один субъект не может контролировать публичный блокчейн, и невозможно просто отключить сеть из-за множества автономных узлов. Публичный блокчейн можно отключить только в том случае, если 51% операторы узлов согласятся на это. Обычно это происходит во время ключевых обновлений сети, когда разработчики вносят серьезные изменения в компьютерный код блокчейна.
Любой человек может управлять узлом сети на публичном блокчейне, если он соответствует определенным требованиям. Например, чтобы запустить Ethereum узла, вы должны сделать ставку на определенную сумму ETH, чтобы получить право управлять узлом и подтверждать транзакции.
Децентрализованная природа блокчейна позволяет пользователям хранить свои средства в криптокошельках и пользоваться эксклюзивным доступом к своим активам. Кроме того, разработчики dApp могут создавать и запускать различные типы приложений, которые не зависят от наборов для программирования, контролируемых крупными технологическими компаниями.
Это заставило криптоэнтузиастов сделать еще несколько шагов вперед, когда они поняли, что могут использовать потенциал разработки dApp и возможности хранения криптовалюты на блокчейне для создания нового типа полностью управляемой сообществом структуры под названием DAO.
Что такое децентрализованные автономные организации (ДАО)?
Концепция DAO объединяет программирование блокчейна и хранение криптовалют в новую, полностью независимую, самоуправляемую структуру, где сообщество криптопроекта является органом, который решает, в каком направлении должен двигаться конкретный криптопроект.
Например, команда разработчиков может создать протокол DeFi, который предоставляет пользователям возможность выращивания урожая, ставкаи децентрализованный криптовалютная биржа (DEX) услуг. Однако, чтобы сделать его по-настоящему децентрализованным, разработчикам придется создать структуру DAO в качестве руководящего органа, чтобы делегировать полномочия по принятию решений сообществу, участвующему в проекте.
В DAO разработчики играют важную роль в реализации решений и предложений сообщества, таких как обновления, форки протоколов и партнерства. Тем не менее, разработчики не могут действовать самостоятельно. Они должны получить разрешение сообщества на каждое обновление и изменение сети через механизм голосования.
Только члены сообщества могут участвовать в процессе принятия решений и подавать предложения. Чтобы доказать, что вы являетесь членом сообщества, вы должны владеть определенным количеством родных tokens DAO. Многие DAO используют механизм голосования, при котором пользователи с большим количеством родных tokens имеют большее право голоса.
Именно поэтому хранение криптовалюты является жизненно важным для механизма DAO, поскольку пользователям необходимо подключать свои кошельки к DAO, как и к любому другому dApp, и использовать свой криптовалютный баланс для голосования или подачи предложений.
Многие протоколы DeFi имеют в своих dApps раздел DAO, предназначенный для членов сообщества, и этот раздел позволяет им подавать предложения и голосовать по существующим предложениям.
Кроме того, структура DAO служит органом управления криптоказначействами протоколов DeFi. Это означает, что все предложения по расходованию средств казначейства должны проходить через голосование сообщества. Такие инициативы, как новые инвестиции DAO, платные партнерства или пожертвования, должны получить одобрение сообщества.
Важность смарт-контрактов для ДАО
DAO являются полностью виртуальными организациями, основанными на блокчейн, что означает они используют смарт-контракты для облегчения всех операций.
Смарт-контракт - это автоматизированная часть кода, предназначенная для выполнения определенного действия на блокчейне. Разработчики используют смарт-контракты, чтобы их dApps могли выполнять сложные процедуры без контроля со стороны человека.
Например, когда пользователи совершают свопы или используют услугу стейкинга на DeFi dApp, они фактически используют смарт-контракты, которые облегчают транзакции на dApp. Смарт-контракты - это уникальная особенность технологии блокчейн и предлагают блокчейн-платформам гораздо большую гибкость, чем традиционные программы в закрытых, контролируемых частными лицами сетях.
DAO не могут работать без смарт-контрактов, поскольку для этого потребовался бы прямой человеческий контроль над огромным количеством транзакций и процедур, что практически невозможно. Было бы очень сложно вручную проверить балансы token и право голоса тысяч членов сообщества, чтобы провести голосование.
Умные контракты автоматизируют все эти операции, начиная от подключения криптокошельков к DAO, подачи предложений и голосования до подсчета индивидуальной силы голоса каждого пользователя и окончательного количества голосов за предложение.
Кроме того, DAO используют смарт-контракты для реализации решений сообщества, таких как распределение казначейского фонда, новые инвестиции или изменения в повседневной деятельности проекта.
Криптографические токены DAO
Каждому ДАО для работы необходима собственная криптовалюта token поскольку DAO используют криптовалютные смарт-контракты для выполнения транзакций и реализации решений сообщества. Кроме того, необходимо, чтобы члены сообщества DAO могли отличать себя от других пользователей криптовалют.
В связи с этим DAO имеют собственные token, которые также служат доказательством участия в сообществе для пользователей. Только те, кто имеет определенное количество собственных token DAO, имеют право участвовать в управлении проектом.
Помимо получения прав управления, держатели token DAO также получают доступ к особым привилегиям на родной платформе DAO, таким как повышенное вознаграждение за ставки или специальные скидки на комиссию за транзакции при оплате торговых сборов с помощью token платформы.
Кроме того, DAO token создаются для того, чтобы у членов сообщества и разработчиков был стимул участвовать в росте и дальнейшем развитии проекта в надежде на рост цены DAO token.
ДАО по сравнению с традиционными финансовыми структурами
ДАО резко контрастируют со структурой и механикой традиционных финансовых организаций, таких как банки и другие иерархически организованные компании. В DAO нет центрального органа власти, и разработчики имеют право только исполнять решения сообщества.
В банках и корпорациях процесс принятия решений полностью находится в руках владельцев и высшего руководства. У пользователей нет никакой возможности напрямую повлиять на решение компании.
С другой стороны, DAO расширяют возможности своих пользователей и делают их частичными владельцами платформ DeFi. Распределение прав собственности на платформы через ДАО является основной ценностью проекта DeFi. Web3 эра, которая использует блокчейн-сети для предоставления пользователям прямого права собственности на платформы, которые они используют.
Философия DAO заключается в том, что сообщество должно иметь возможность определять направление развития блокчейн-платформ на основе пользовательского опыта, рыночных обстоятельств и потребностей пользователей.
В случае централизованных предприятий TradFi это невозможно, поскольку они находятся в частной собственности, и структура-владелец обладает исключительными правами на принятие всех решений, касающихся компании.
Основные преимущества DAO
- DAO предоставляют полномочия по принятию решений сообществу и позволяют пользователям голосовать за будущее блокчейн-платформ.
- В DAO нет единой точки отказа, и никто не может просто закрыть их.
- DAO создают чувство общности и сопричастности, поскольку пользователи работают над общей целью - коллективно вносить вклад в платформу, которой они пользуются.
- Выдающиеся DAO token имеют значительный потенциал финансового развития.
- Принятие решений в DAO прозрачно, и любой желающий может проверить процедуры голосования через блокчейн-проводник.
Основные недостатки ДАО
- DAO часто намного медленнее централизованных организаций, когда дело доходит до принятия решений.
- DAO часто испытывают трудности с безопасностью из-за потенциальных эксплойтов безопасности блокчейна и брешей в сети.
Примеры популярных ДАО
Ведущие DAO на криптовалютном рынке построены вокруг известных платформ DeFi. Многие игровые платформы blockchain и проекты NFT также используют DAO для управления сообществом, но DeFi DAO - это те, которые имеют самые большие сообщества.
Давайте проверим некоторые из крупнейших DAO на рынке, которые отвечают за управление многомиллиардными проектами и казначействами.
Кривая ДАО (CRV)
Кривая ДАО (CRV) стоит за Curve Finance, основным протоколом DeFi, который обеспечивает глубокую ликвидность для множества популярных криптовалют в различных сетях блокчейн..
Curve Finance - это децентрализованная биржа, которая позволяет пользователям обменивать многочисленные стабильныеcoins и tokenизированные криптоактивы, используемые в различных платформах DeFi. Это означает, что Curve обеспечивает другие протоколы DeFi ликвидностью для активов, которые они используют при выращивании урожая и ставке.
Роль Curve DAO заключается в управлении протоколом и обеспечении бесперебойной работы 100+ пулов ликвидности Curve и выплате пользователям реалистичной доходности. DAO также принимает решения о включении новых блокчейнов в платформу.
Например, Curve Finance начинала как платформа, основанная исключительно на Ethereum, но благодаря сообществу и различным голосованиям DAO, протокол теперь поддерживает множество сетей, включая Avalanche (AVAX), Оптимизм (OP), Polygon (MATIC), Fantom (FTM), Kava (KAVA) и др.
MakerDAO (MKR)
MakerDAO (MKR) является руководящим органом, стоящим за Dai (DAI), крупнейшая алгоритмическая стабильнаяcoin на криптовалютном рынке. Стабильныеcoins невероятно важны для сдерживания волатильности криптовалют, поскольку они привязаны к фиатным валютам, таким как доллар США, а Dai стал одним из крупнейших стабильных криптоактивов, управляясь полностью децентрализованно MakerDAO.
Одним из ключевых принципов MakerDAO является стремление к созданию партнерств с криптовалютными и традиционными компаниями с целью расширения внедрения DAI. На сегодняшний день MakerDAO обеспечила более 400 партнерств и интеграций DAI в глобальном масштабе.
Кроме того, MakerDAO отвечает за контроль алгоритма, лежащего в основе стабильного DAI, и за то, чтобы Dai всегда поддерживал привязку к доллару США.
Соединение (COMP)
Состав (COMP) является крупной платформой кредитования DeFi, построенной на блокчейне Ethereum. Платформа специализируется на криптозаймах. Пользователи могут брать или давать в долг ETH, Tether (USDT), DAI, и USD Coin (USDC) с другими криптовалютами в качестве залога. Compound использует структуру DAO для управления платформой.
Владельцы COMP token имеют право вносить предложения и участвовать в голосовании по включению новых криптовалют в услуги Compound или изменению операционной политики платформы, например, процентных ставок и других параметров.
UniSwap (UNI)
UniSwap (UNI) является одним из крупнейших протоколов DeFi, использующих DAO для управления платформой. Платформа располагает сотнями миллионов криптовалют стоимостью USD в десятках пулов ликвидности и является одним из важнейших поставщиков ликвидности для активов на базе Ethereum на рынке.
Основная функция UniSwap заключается в предоставлении пользователям возможностей децентрализованной торговли ERC-20 token на базе Ethereum через глубокие пулы ликвидности, которые вознаграждают участников высокой доходностью.
На DAO UniSwap лежит огромная ответственность, поскольку она управляет крупнейшим DEX в мире, и все решения принимаются через механизм голосования, который позволяет пользователям голосовать на основе количества UNI token, которые они держат в своих кошельках.
Одним из наиболее важных решений, принятых DAO, было включение в платформу дополнительных сетей, таких как MATIC, OP и Celo (CELO).
Заключение
Модель DAO является важным продуктом технологии блокчейн, поскольку она показывает, что возможен другой тип организационной структуры, в противовес традиционным, иерархическим организациям, таким как банки и корпорации..
Важно помнить, что DAO не могли бы существовать без блокчейна, поскольку они используют криптокошельки и смарт-контракты.
Популярные DAO, перечисленные в этом руководстве, являются отличными примерами успешной реализации механики DAO. Однако важно отметить, что это все еще относительно молодая модель, и многие ДАО пытаются работать гладко. В связи с этим важно помнить, что ДАО не безупречны и имеют некоторые недостатки.