Ako na krátke kryptomeny?

Niektorí investori vkladajú svoje peniaze do kryptomien v očakávaní, že ich hodnota porastie, aby ich mohli predať a dosiahnuť zisk. Malá skupina obchodníkov však vsádza na to, že môže zarobiť, keď ekonomika klesne. 

Na tento účel sú predajcovia nakrátko obchodníkmi, ktorí finančne profitujú, keď hodnota kryptomeny klesá. Ide o opačný postup ako pri špekulácii na rast ceny aktíva, ktorá je známa ako dlhá pozícia na kryptoaktívach.

Ako však môžu títo rizikoví hráči profitovať zo špekulácií na poklesy trhu a ako môžete shortovať krypto? Tu je všetko, čo potrebujete vedieť.

Čo znamená shortovanie kryptomien?

Shortovanie, známe aj ako predaj kryptomien nakrátko, je typ obchodnej stratégie, ktorá umožňuje investorom špekulovať proti cene aktíva, často s cieľom dosiahnuť zisk len v prípade, že hodnota aktíva klesne. 

Hoci je to bežnejšie pri tradičných investíciách, ako sú akcie a komodity, shortovanie sa dá realizovať aj pri obchodovaní s kryptomenami.

Skrátka, "ísť na krátko na kryptomeny" znamená "požičať si" kryptomenu a predať ju s trhovou zľavou. S cieľom dosiahnuť zisk pri shortovaní kryptomien investori často predávajú svoje požičané aktíva a spätne ich nakupujú za nižšiu cenu. 

Vzhľadom na nepredvídateľnosť trhu s kryptomenami môže byť shortovanie kryptomien vysoko rizikovým obchodným prístupom, ale ak sa správne vykoná, môže priniesť aj obrovské odmeny.

Tu je celý problém.

Ako môžete shortovať kryptomeny?

Ak máte dôvod domnievať sa, že cena určitého finančného nástroja v blízkej budúcnosti klesne, mali by ste zvážiť otvorenie krátkej pozície v knihe objednávok. Štandardný postup shortovania kryptomien spočíva v tom, že si požičiate veľké množstvo aktív a potom ich čo najrýchlejšie predáte inej strane.. 

Keďže tento majetok budete musieť neskôr získať späť na splatenie úveru, vo vašom rozpočte vznikne značná finančná medzera. Ak si od makléra požičiate aktíva s úmyslom ich predať a kurz týchto cenných papierov klesne podľa vašich špekulácií, môžete ich okamžite odkúpiť a splatiť úver v nižšej hodnote. Vaše príjmy sa zvýšia v dôsledku predaja určitých digitálnych aktív a nákupu iných.

Takto vyzerá krátka verzia Bitcoin:

Predpokladáte, že cena Bitcoin v najbližších dňoch alebo týždňoch klesne, preto ste sa rozhodli pre shortovanie piatich bitov coins. Vezmete si pôžičku na nákup piatich BTC za aktuálnu cenu $20 000 za coin, alebo spolu $100 000, a okamžite ich predáte za rovnakú cenu.

Počas nasledujúcich dvoch týždňov stratí BTC 20% svojej hodnoty a začne sa obchodovať za približne $16 000. V tomto okamihu použijete týchto $100 000 na odkúpenie 5 BTC za $80 000 ($16 000 za kus). Pôžičku splatíte pôvodnými piatimi bitcoins plus úroky a zisk si ponecháte. V skutočnosti ste predajom nakrátko zarobili $20 000.

Čo znamená dlhá pozícia na kryptoch?

Keď otvoríte dlhú pozíciu, znamená to, že očakávate realizáciu zisku v dôsledku zvýšenia úrokových sadzieb. Cieľom tejto taktiky je uskutočniť lacný počiatočný nákup a následne predať svoje aktíva, keď sa trhová cena zvýši. Makléri dosahujú príjmy tým, že zarábajú na cenovom rozdiele, ktorý existuje medzi nákupom a predajom akcií.

Je dôležité mať na pamäti, že aby obchodník dosiahol zisk z nevyrovnaných ponúk, musí byť pripravený vystaviť riziku značnú sumu peňazí a strategicky premýšľať o tom, ako sa bude trh správať počas dlhšieho časového obdobia.

Spôsoby krátenia kryptomien

Tu sú niektoré z najbežnejších stratégií, ktoré obchodníci používajú pri shortovaní kryptomien.

Marginové obchodovanie

V týchto dňoch sa značný počet výmeny kryptomien ponúkajú obchodovanie s maržou. Ak sa zapojíte do maržového obchodovania, váš maklér vám požičia kryptomenu, ktorú potom použijete na nákup alebo predaj. 

To znamená, že maržové obchodovanie môže zvýšiť vaše zisky a zároveň zvýšiť sumu, ktorú stratíte, ak sa váš obchod nepodarí a vy nebudete môcť splatiť úver. 

Vo väčšine prípadov vám maklér poskytne stanovené percento z celkového objemu finančných prostriedkov, ktoré si môžete požičať na trhu a investovať s použitím tohto kapitálu. Okrem toho po uplynutí stanoveného obdobia budete musieť vrátiť požičanú sumu peňazí a dokončiť transakciu.

Futures kontrakty

Pri obchodovaní s futures v podstate nakupujete cenné papiere prostredníctvom kontraktu. V zmluve sú uvedené podmienky predaja vrátane toho, kedy sa uskutoční a za aký kurz. Investori nakupujú futures kontrakty s očakávaním, že hodnota podkladového cenného papiera sa zvýši. 

Dobrou stránkou týchto kontraktov je, že si môžete uzamknúť cenu uzatvorením futures kontraktu na predaj kryptomeny v budúcnosti. To vám umožní predať kryptomeny, keď je cena nižšia, ako ste sa pôvodne dohodli. Ak sa tento scenár naplní, môžete očakávať uspokojivú mieru návratnosti svojej investície (ROI).

Naopak, ak v blízkej budúcnosti očakávate pokles hodnoty coin, môžete svoje investície zabezpečiť nákupom kontraktov viazaných na predaj kryptomeny za nižšiu cenu.

Stručne povedané, shortovanie futures znamená, že v podstate súhlasíte s predajom kontraktu za cenu, ktorá je nižšia ako aktuálna trhová cena. Ide o potenciálne ziskový, ale vysoko rizikový prístup vzhľadom na to, že trh s kryptomenami môže naďalej rásť.

Obchodovanie s binárnymi možnosťami

Okrem toho je možné shortovať kryptografiu prostredníctvom binárnych opcií. Call a put kontrakty sú dobre známou technikou, pri ktorej sa vyžaduje vykonanie príkazu na predaj s využitím úschovy alebo iných riešení. Vaším cieľom je predať kryptomenu za aktuálnu cenu bez ohľadu na to, či aktuálna hodnota coin neskôr klesne.

Existuje množstvo možností obchodovania s binárnymi opciami na zahraničných trhoch. Náklady aj nebezpečenstvo spojené s používaním tejto metódy obchodovania sú však značné.

Najvýznamnejšou výhodou však je, že môžete znížiť sumu peňazí, o ktorú prídete, ak sa rozhodnete svoje predajné opcie nepredať. Jediné peniaze, o ktoré prídete, je teda suma, ktorú ste investovali do vytvorenia predajného príkazu.

Vo všeobecnosti je binárna opcia forma obchodovania s kontraktmi, ktorá je krátkodobá a zahŕňa minimálne riziko. Môžu nastať dva rôzne výsledky. Prvým možným výsledkom je, že dosiahnete cieľ zisku, ktorý ste si pôvodne stanovili, alebo môžete stratiť peniaze, ktoré ste pôvodne vložili na začiatok obchodu.

Ak to zhrnieme, je jednoduché použiť krypto binárne opcie na shortovanie kryptomeny; stačí špekulovať na kontrakt s krátkym dátumom expirácie. Vydeláte, ak cena coin počas prideleného časového rozpätia klesne.

Zmluva o rozdiele (CFD)

Rozdielové zmluvy, často známe ako CFD, sú menej populárnou metódou, ktorú možno použiť na shortovanie kryptomien. Pri obchodovaní s CFD nepreberáte fyzické vlastníctvo podkladového aktíva, ktorým je v tomto prípade kryptomena. Namiesto toho špekulujete, že dôjde k poklesu ceny aktíva. V prípade, že sa to podarí, získate na tom peniaze, ale ak nie, utrpíte straty.

CFD sú pomerne významné, pretože poskytujú pákový efekt, ktorý investorom umožňuje spravovať oveľa väčšiu pozíciu s rovnakou počiatočnou kapitálovou investíciou. Ak by bol napríklad pákový pomer 2:1, stačilo by vám vložiť $5, aby ste "skrátili" kryptomenu v hodnote $10. 

Tu je jedna rada - vždy, keď predávate kryptomeny nakrátko pomocou CFD, musíte dobre rozumieť nebezpečenstvám, ktoré s tým súvisia, pretože pákový efekt môže samozrejme pôsobiť vo váš prospech aj neprospech.

Predpovedné trhy

Shortovanie kryptomien by sa mohlo uskutočniť aj prostredníctvom trhov s predpoveďami, na ktorých sa uzatvárajú stávky na výsledky budúceho vývoja na trhu. Podobne ako ich tradičnejšie náprotivky, aj predikčné trhy vo svete kryptomien sú obľúbeným spôsobom špekulovania na nadchádzajúci vývoj. Finanční podporovatelia môžu v súčasnosti dokonca organizovať vlastné podujatia a predpovedať ich výsledky.

Takto môžete uzavrieť stávku, že hodnota vybraného coin klesne o určitú sumu, a ak niekto iný vašu stávku prijme, vyhráte, ak sa vaša predpoveď splní.

Kde shortovať krypto?

Na shortovanie kryptomien je najjednoduchšie otvoriť si účet na burze kryptomien, ktorá tento spôsob obchodovania podporuje. Používatelia si môžu bez námahy požičať kryptomenu, predať ju nakrátko a potom ju nakúpiť späť za zníženú cenu, pričom používajú tieto obchodné platformy.

Upozorňujeme, že nie všetky burzy podporujú shortovanie kryptomien. 

Je shortovanie kryptomien bezpečné?

Obchodovanie s futures a opciami je už aj tak zložité, a keď sa k tomu pridá obchodovanie s pákovým efektom, je ešte rizikovejšie; pri obchodovaní s kryptomenami je stávka ešte vyššia. Na tento účel americká maklérska spoločnosť Robinhood má obdržal kritiku na zjednodušenie obchodovania so zložitými derivátmi, ktoré boli predtým dostupné len veľmi skúseným obchodníkom.

Pri shortovaní kryptomien sa vystavujete značnému riziku. Na rozdiel od "dlhých" obchodov, pri ktorých špekulujete, že cena konkrétneho aktíva vzrastie, "krátke" obchody si vyžadujú, aby ste sa na nich zadlžili. Ak nebudete opatrní, môže sa stať, že tieto pôžičky budete ťažko splácať. 

Okrem toho by burza mohla vašu pozíciu zlikvidovať, aby získala späť svoje prostriedky, ak by sa trh vyvíjal proti vám, čím by vám zostalo ešte menej kapitálu ako predtým.

Vzhľadom na túto zložitosť niektoré burzy, ako napr. Binance, požadovať od účastníkov trhu, ktorí obchodujú s derivátmi, aby prešli testom predtým, ako im umožní prístup k zložitejším a menej transparentným investičným nástrojom. Riešenia týchto dotazníkov si, samozrejme, môžete vyhľadať na internete. 

V širšom zmysle neexistuje veľa prekážok, ktoré musia obchodníci prekonať, kým môžu vstúpiť do sféry krátkeho obchodovania s kryptomenami. Nasledujúce odveké maximy týkajúce sa akéhokoľvek druhu investícií však platia vždy: 

1. Nikdy neinvestujte viac peňazí, ako si môžete dovoliť stratiť, a 
2. Nikdy nevkladajte peniaze do niečoho, čomu úplne nerozumiete. 

Výhody a nevýhody shortovania kryptomien

Všeobecne možno povedať, že shortovanie kryptomien má svoje výhody aj nevýhody. Pred rozhodnutím, či tento typ obchodnej pozície prijať, alebo nie, je nevyhnutné dôkladne zvážiť nasledujúce faktory.

Výhody shortovania kryptomien

• Predaj nakrátko je príležitosť zarobiť na poklese hodnoty aktíva. 
• Ak sa domnievate, že cena konkrétnej kryptomeny v blízkej budúcnosti klesne, môžete špekulovať na pokles jej hodnoty a dosiahnuť zisk, keď sa tak stane.

• Ak sa obávate možného kolapsu trhu, shortovanie časti investície vám môže pomôcť kompenzovať straty v iných častiach vášho investičného portfólia.

Nevýhody shortovania kryptomien

• Predaj nakrátko je riskantný, pretože cena môže po predaji nakrátko stúpnuť. Výpredaje a medvedie pasce vás môžu stáť veľa peňazí.
• Shortovanie kryptomien si vyžaduje disciplínu a starostlivé načasovanie. Ak chcete obchodovaním zarobiť, musíte odhadnúť budúcnosť trhu a to, kedy sa do obchodov zapojiť a kedy ich opustiť. Z tohto dôvodu nie je shortovanie kryptomien vhodnou stratégiou pre každého.
• Shortovanie kryptomien si vyžaduje otvorenie maržového účtu na burze. Nie všetky platformy poskytujú tento obchodný produkt, čím sa shortovanie kryptomien stáva pre niektorých investorov náročným.

Kedy je správny čas na shortovanie kryptomien?

Na túto otázku neexistuje jednoduchá odpoveď. Aktuálny stav trhu a technika obchodovania, ktorú plánujete použiť, sú jedny z hlavných faktorov, ktoré ovplyvňujú vaše rozhodnutie. Tu je niekoľko ďalších tipov, ktorými sa môžete riadiť:

• Aby ste boli úspešní, musíte predovšetkým dobre poznať technické ukazovatele aj nebezpečenstvá spojené s krátením kryptomien. 
• Pred vytvorením krátkej pozície musíte mať dobre definovaný plán výstupu. To zahŕňa dobré pochopenie toho, kedy znížiť svoje straty a odísť z obchodu.
• Vzhľadom na nestálosť cena kryptomeny pohyby, je nevyhnutné zachovať si sebakontrolu a trpezlivosť pri shortovaní kryptomien.

Záver

Celkovo by ste sa nikdy nemali zapájať do predaja nakrátko, pokiaľ si nie ste absolútne istí, že trh sa chystá skolabovať, pokiaľ ide o shortovanie kryptomien. Preto musíte počkať na vhodné náznaky. 

Keď začínate obchodovať, uistite sa, že jednoducho používate malú maržu, aby ste nakoniec neprišli o veľa peňazí.