Что такое DEX?

Существует множество крипто-нативных терминов, которые вы не услышите нигде за пределами крипто-мира. DEX или децентрализованная платформа обмена - одна из них. Для новичков в криптоиндустрии это выражение может вызвать недоумение, поскольку они могут не знать о различных типах бирж. криптовалютные биржи и услуг на рынке.

В этой статье мы рассмотрим два основных типа криптобирж, а затем более подробно остановимся на DEX.

Разделы

Централизованные платформы криптовалютных бирж

Для того чтобы понять, что такое DEX, нам необходимо сначала рассмотреть централизованные биржи. Централизованная платформа обмена криптовалют (CEX) - это платформа, принадлежащая одной частной компании, которая управляет платформой, устанавливает правила и выступает в качестве посредника в содействии торговым сделкам..

Платформы CEX во многом похожи на банки, поскольку это закрытые системы с централизованными операционными механизмами и системой безопасности. Кроме того, когда вы храните криптовалюту на CEX, вы делегируете право опеки над своими активами третьей стороне, как и в случае с традиционным банком.

Основное отличие заключается в том, что платформы CEX работают с криптовалютами и предоставляют пользователям технологические решения для покупки, продажи и торговли криптовалютами с другими пользователями или с самой платформой. CEX часто предлагают широкий спектр торговых опций, наряду с функциями ставок, а некоторые из крупнейших платформ даже имеют собственные торговые площадки NFT.

Когда вы пользуетесь биржей CEX, вам необходимо создать учетную запись пользователя на платформе и предоставить бирже личные данные. Некоторые платформы требуют только адрес электронной почты или номер мобильного телефона, в то время как другие, соответствующие строгим нормативным требованиям, требуют от пользователей предоставления обширных данных, таких как полное имя, адрес и документ, удостоверяющий личность, с личной фотографией.

При использовании CEX для торговли криптовалютами анонимность отсутствует. Все ваши данные хранятся на CEX, и у вас нет полного контроля над безопасностью ваших данных и средств.

Кроме того, в случае взлома или банкротства платформы вы можете потерять все активы на своем счете CEX. Вот почему рекомендуется перевести свои средства на частный криптокошелек, как только вы закончите торговать на CEX.

С другой стороны, популярные CEX-платформы инвестируют огромные средства в безопасность платформы, и некоторые из них гораздо более безопасны, чем их децентрализованные альтернативы.

Платформы децентрализованных криптовалютных бирж (DEX)

Децентрализованные криптобиржи основаны на совершенно ином операционном механизме. Платформа DEX запускается командой разработчиков, но в большинстве случаев, команда не владеет платформой, потому что нет централизованного механизма управления.

Вместо этого, Ведущие платформы DEX опираются на децентрализованные модели управления, в которых сообщество может предлагать обновления и голосовать за изменения в протоколах на основе количества собственных token, которыми они владеют.

Платформы DEX не требуют от пользователей создания учетных записей или предоставления какой-либо личной информации. Эти платформы работают как децентрализованные приложения (dApps), к которым пользователи могут подключить свой криптокошелек. Когда вы посещаете DEX, вам просто нужно подключить совместимый кошелек к платформе через смарт-контракт и сразу же начать торговлю на бирже.

Большинство децентрализованных бирж выступают в качестве шлюзов для определенных сетей блокчейн. Это означает, что вместо поддержки ограниченного набора криптовалют они позволяют пользователям торговать множеством криптовалют, построенных на конкретной блокчейн-сети.

Например, UniSwapодна из ведущих DEX-платформ на Ethereum (ETH), позволяет пользователям торговать любыми ERC-20 token до тех пор, пока существует достаточный спрос на эту token и платформа имеет достаточную ликвидность для нее.

На децентрализованных биржах вы можете просто скопировать адрес контракта token из CoinMarketCap и вставьте его в нужное поле в интерфейсе DEX. Это автоматически добавит недостающий token, при условии, что он был запущен на блокчейне, поддерживаемом платформой.

Конечно, не все DEX имеют такую возможность. Многие из них, как и платформы CEX, придерживаются ограниченного выбора наиболее трендовых coins для обеспечения безопасности.

Децентрализованные биржи обычно управляют пулами ликвидности для различных криптовалют, чтобы обеспечить достаточную ликвидность для торговли на платформе. Пользователи могут подключить свои кошельки и участвовать в этих пулах ликвидности, внося свои криптовалюты.

За добавление ликвидности на платформы пользователи получают вознаграждение от пула ликвидности. Кроме того, некоторые DEX облегчают выдачу криптокредитов и займов в качестве дополнительного способа пополнения ликвидности платформы.

Наконец, DEX не требует от пользователей раскрывать свою личность, и они обычно регистрируют учетную запись с помощью своей электронной почты. Им также не нужно хранить свои криптовалюты на платформе.

Ведущие платформы DEX

Давайте проверим некоторые из ведущих DEX-платформ на рынке по объему торгов.

UniSwap

UniSwap является ведущей DEX на блокчейне Ethereum. Платформа позволяет торговать всеми популярными ERC-20 token, а также поддерживает различные дополнительные сети, совместимые с Ethereum, с помощью виртуальной машины Ethereum (EVM).

В список входят Polygon (MATIC), Оптимизм (OP), Celo (CELO), и Arbitrum. Платформа имеет свой собственный UNI token, который функционирует и как управление token, и как инструмент для уплаты комиссионных или получения вознаграждения пула ликвидности.

Сайт Бассейн В разделе платформы вы можете просмотреть все доступные пулы ликвидности и присоединиться к одному или нескольким пулам.

Сайт Голосовать В этом разделе вы можете проголосовать за активные предложения по управлению платформой UniSwap. В Жетоны В разделе вы увидите цену, объем торгов и общую стоимость, зафиксированную для ведущих криптовалют на UniSwap. Если вы нажмете на Посмотреть больше аналитики, вы можете просмотреть все детали конкретных tokens и торговых пар.

PancakeSwap

PancakeSwap является крупнейшим DEX на Binance Цепная сеть (ранее Binance Smart Chain). PancakeSwap также поддерживает блокчейны Ethereum и Aptos (APT), но большая часть трафика на платформе поступает от BEP-20 token, построенных на цепочке Binance.

PancakeSwap имеет множество функций, которые делают его настоящей многоцелевой платформой DeFi. Когда вы переходите к Торговля раздел и нажмите на ОбменВы будете перенаправлены на интерфейс быстрой замены PancakeSwap, где вы можете торговать большим количеством token BEP-20, а также Ethereum и активами на базе Aptos.

Сайт Ограничение позволяет вам установить лимитный ордер для совершения сделки по заданной цене. На сайте Ликвидность Раздел позволяет пользователям добавлять ликвидность ко многим различным торговым парам и зарабатывать 0,17% от всех торговых сборов выбранной торговой пары пропорционально своей доле в пуле ликвидности.

Наконец, в Зарабатывайте Раздел платформы - это место, где вы можете просматривать фермы доходности и пулы ликвидности.

dYdX

dYdX популярная платформа DEX, которая лучше всего подходит для опытных пользователей с высокой склонностью к риску.. В отличие от некоторых популярных платформ DEX, которые действуют как шлюзы блокчейна, dYdX это DEX, который поддерживает тщательный отбор трендовых криптовалют.

На dYdX вы найдете почти 40 ведущих мировых криптовалют, включая Bitcoin (BTC), Enjin Coin (ENJ), Stellar Люмены (XLM), Bitcoin Наличные (BCH), Avalanche (AVAX), Ethereum (ETH), Cardano (ADA), Polygon (MATIC), Dogecoin (DOGE), и другие популярные криптовалюты.

dYdX требует от пользователей подключить криптокошелек и внести свои средства, но их средства не хранятся на биржевой платформе, поскольку DEX не являются депозитарными. Вместо этого средства пользователей блокируются неизменяемыми смарт-контрактами до тех пор, пока не состоится торговая сделка.

dYdX использует эту операционную модель, потому что она в основном фокусируется на криптодеривативах, таких как бессрочные фьючерсные контракты, которые действуют в течение определенного периода времени. По этой причине dYdX не работает как классическая платформа DEX для спот-торговли или мгновенного свопинга. dYdX также отлично подходит для маржинальной торговли с кредитным плечом, где вы получаете кредитное плечо до 100x.

Сайт Портфолио Раздел платформы позволяет вам управлять своими активами и просматривать маржу, залог, кредитное плечо и покупательную способность. Когда вы нажимаете на Торговля кнопку, платформа переведет вас в торговый интерфейс, который имеет классическую книгу ордеров, список торговых пар, ценовой график и многочисленные инструменты технического анализа.

В Вознаграждения раздел, вы будете получать ежемесячные вознаграждения в token, являющихся собственностью платформы DYDX. Количество получаемых вами token рассчитывается путем деления общей суммы ваших ежемесячных сборов на общую сумму сборов, уплаченных всеми пользователями dYdX в течение этого месяца.

Сайт Конкурсы раздел платформы позволяет пользователям участвовать в различных соревнованиях с другими пользователями по прибыли/убыткам, объему торговли и балансу активов. Как и большинство других платформ DEX, dYdX управляется своими пользователями.

Кривая финансов

Кривая финансов один из ведущих протоколов DeFi на рынке, который управляет одной из лучших платформ DEX с точки зрения ликвидности. Платформа известна своим огромным выбором активов и широким спектром пулов ликвидности, которые вы не найдете ни в одном другом приложении DeFi.

Curve Finance позволяет пользователям торговать любыми криптовалютами на основе 10 различных блокчейнов при условии, что платформа обладает достаточной ликвидностью для этой криптовалюты. Платформа поддерживает Ethereum, Polygon (MATIC), Celo (CELO), Arbitrum, Avalanche (AVAX), Fantom (FTM), Kava (KAVA), Gnosis (GNO), Optimism (OP) и Moonbeam (GLMR).

Помимо торговли, Curve Finance известна своим безумно высоким выбором пулов ликвидности. Когда вы нажимаете на Бассейны В разделе вы сможете просмотреть пулы ликвидности USD, BTC, ETH и смешанные пулы криптовалют. Вы увидите, какие именно криптовалюты вы можете разместить в каждом пуле, а также APY пула.

Протокол Кине

Протокол Кине передовая DEX-платформа, ориентированная на криптовалютные деривативы и бессрочные контракты. Пользователи также могут участвовать в маржинальной торговле с кредитным плечом до 100x. Платформа имеет высокий уровень ликвидности и позволяет пользователям вносить различные криптовалюты, такие как ETH, AVAX, MATIC, AVAX и другие, в качестве обеспечения бессрочных контрактов.

Когда вы подключаете свой кошелек к платформе, вы можете использовать функцию Купить криптовалюту возможность приобретения Tether (USDT) с помощью банковской карты и хранить непосредственно в своем криптокошельке. Вы можете использовать Tether в качестве залога для торговли на Kine Protocol или обменять его на другие криптовалюты на платформе и использовать их в качестве залога.

Kine Protocol поддерживает маржинальную торговлю и бессрочные контракты для 20 ведущих криптовалют, включая ETH, BTC, AVAX, DOGE, ADA, BNB, Близкий протокол (NEAR), а также 10+ дополнительных altcoins с кредитным плечом до 100x.

DODO

DODO это популярная платформа DEX с поддержкой широкого спектра популярных блокчейнов, включая ETH, AVAX, OP, Arbitrum, MATIC, Binance Chain, Heco, BOBA, Moonriver, OKC и Aurora. DODO позволяет пользователям торговать любыми token на базе поддерживаемых сетей при наличии достаточной ликвидности на бирже.

Платформа удобна для новичков и проста в использовании благодаря своему упрощенному дизайну. Сайт Обмен В этом разделе вы торгуете активами, выбирая соответствующую сеть блокчейн в правом верхнем углу и предпочитаемую торговую пару на своп-интерфейсе.

Выбрав торговую пару, вы можете увидеть ее ценовой график и объем торгов на DODO. DODO имеет встроенную функцию блокчейн-моста, которая позволяет осуществлять обмен криптовалютами между всеми 11 блокчейнами, поддерживаемыми DODO.

ApolloX DEX

ApolloX DEX является крупнейшей децентрализованной платформой для торговли криптовалютными деривативами на цепочке Binance.. Эта платформа - хороший выбор для трейдеров, предпочитающих бессрочные фьючерсные контракты, поскольку она отличается высоким уровнем ликвидности и широким выбором контрактов.

Подключившись к платформе, вы можете участвовать в ограниченных функциях спот-торговли через Пятно раздел биржи. На платформе можно приобрести нативные APX token, Hay (HAY), BTC и Binance USD (BUSD) с Tether. Приобретя некоторые из этих активов, вы можете использовать их в качестве залога для бессрочных контрактов на платформе.

Сайт Фьючерсы раздел - это место, где вы сможете ознакомиться с бессрочными контрактами. В разделе фьючерсных контрактов представлено более 70 трендовых криптовалют. Пользователи могут участвовать во фьючерсных контрактах, включающих такие криптовалюты, как BTC, ETH, Песочница (ПЕСОК), DOGE, AVAX, MATIC, BNB, Solana (SOL), Polkadot (DOT), Ripple (XRP), а также различные другие криптовалюты.

Плюсы использования DEX

Платформы DEX не требуют от пользователей создания учетных записей на платформе. Вы можете подключить свой криптокошелек к DEX и сразу же начать торговлю, не предоставляя конфиденциальную личную информацию.
DEX-платформы часто выступают в качестве шлюзов блокчейна, которые поддерживают любую криптовалюту на конкретном блокчейне, если платформа имеет достаточно ликвидности для этой криптовалюты.
Большинство платформ DEX также предоставляют пользователям дополнительные услуги DeFi, такие как стейкинг, выращивание урожая или блокчейн-мосты.
С платформами DEX вы можете торговать непосредственно со своего криптокошелька, не переводя криптовалюту на счет биржевой платформы. Это означает, что вы будете платить меньше комиссионных, поскольку в сделке не участвуют посредники.

Минусы использования DEX

На рынке существует множество децентрализованных криптобирж, но многие из них имеют очень низкий уровень ликвидности и с трудом предоставляют пользователям торговые сделки с криптовалютами по разумным ценам.
Многие платформы DEX имеют высокие комиссии за проскальзывание, которые пользователи платят за получение менее ликвидных криптовалют. Из-за высокого уровня проскальзывания пользователи могут в конечном итоге заплатить гораздо больше за некоторые менее популярные криптовалюты. Вот почему важно всегда использовать DEX с высоким уровнем ликвидности.

Заключение

Децентрализованные криптовалютные биржи предлагают большую гибкость по сравнению с платформами CEX, и они не требуют от пользователей создания учетных записей или предоставления личных данных. Поэтому многие опытные криптотрейдеры предпочитают использовать DEX и сохранять свою конфиденциальность, избегая при этом высоких торговых комиссий.

Кроме того, большинство децентрализованных бирж предлагают различные функции DeFi помимо торговли криптовалютами, такие как ставки и участие в пулах ликвидности. Однако новичкам платформы DEX могут показаться немного сложными, поскольку они не могут вносить фиатную валюту и покупать криптовалюту напрямую за наличные.